Меню
Главная
Авторизация/Регистрация
 
Главная arrow Экономика arrow МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ И ФИНАНСОВЫЕ ОТНОШЕНИЯ

Группа Всемирного банка

Всемирный банк был основан в 1944 г. Штаб-квартира расположена в Вашингтоне (Федеральный округ Колумбия). Организация насчитывает более 120 представительств по всему миру, в которых работают более 10 000 человек [22].

В современных условиях группа Всемирного банка установила две основные глобальные цели к 2030 г.:

1. Покончить с крайней бедностью за счет снижения количества людей, живущих менее чем на 1,25 дол. в день.

2. Добиться большей справедливости и общего процветания за счет улучшения уровня жизни и роста доходов нижних 40% населения в каждой стране.

Группа Всемирного банка представляет собой специализированное финансовое учреждение ООН, в состав которого входят:

1. Международный банк реконструкции и развития (МБРР).

2. Международная ассоциация развития (МАР).

3. Международная финансовая корпорация (МФК).

4. Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ).

5. Международный центр по урегулированию инвестиционных споров (МЦУИС).

Первые две организации (МБРР и МАР) формируют непосредственно Всемирный банк, а вместе с МФК, МАГИ и МЦУИС они образуют группу Всемирного банка. Несмотря на то что данные организации специализируются на различных аспектах процесса развития, их объединяет общая цель — сокращение масштабов бедности в глобальном масштабе и повышение уровня жизни населения. В центре внимания Всемирного банка — «содействие созданию благоприятного инвестиционного климата, рабочих мест и обеспечению устойчивого экономического роста, а также инвестирование в человеческие ресурсы и расширение прав и возможностей бедного населения, с тем чтобы люди могли участвовать в процессе развития» [22].

МБРР насчитывает 188 стран-членов. В Международную ассоциацию развития входят 172 государства, в Международную финансовую корпорацию — 184, в Многостороннее агентство по инвестиционным гарантиям — 178, а в Международный центр по урегулированию инвестиционных споров — 147 государств.

В соответствии со Статьями соглашения МБРР, для того чтобы стать членом банка, страна должна сначала вступить в Международный валютный фонд. Для того чтобы вступить в МАР, МФК и МАГИ, страна должна быть членом МБРР.

Высшим органом управления Всемирного банка является Совет управляющих, в состав которого входят представители государств- членов. Срок полномочий представителей составляет пять лет. Заседания проводятся с ежегодной периодичностью, решения на заседаниях принимаются путем «взвешенного голосования». Совет управляющих делегирует текущее управление Всемирным банком Совету исполнительных директоров, несмотря на делегирование полномочий Советом управляющих исполнительным директорам, за исключением полномочий, обозначенных в Статьях соглашения. К данным полномочиям относятся:

1. Принятие и приостановление членства.

2. Увеличение или уменьшение уставного капитала.

3. Распределение чистого дохода банка.

4. Принятие аппеляционных решений по Статьям соглашения.

5. Официальные рамочные соглашения о сотрудничестве с другими международными организациями.

6. Приостановление операций банка на постоянной основе.

7. Увеличение числа избранных членов Совета исполнительных директоров.

8. Утверждение поправок к Статьям соглашения.

Совет исполнительных директоров отвечает за общую операционную деятельность банка. Представлен 25 членами, пять из которых назначаются странами-членами, владеющими наибольшим количеством акций, остальные избираются раз в два года другими странами-членами. Исполнительные директора избирают на пятилетний срок президента банка. Президент является председателем и обычно не имеет права голоса, за исключением права решающего голоса в случае равного разделения голосов.

Исполнительные директора играют важную роль в определении стратегических направлений работы, принятии решений в области политики, которыми в своей операционной деятельности руководствуется банк, а также представляют позиции государств-членов относительно роли банка. Они рассматривают предложения президента в отношении займов, кредитов и гарантий МБРР и МАР, новой политики и административного бюджета и принимают решения по этим предложениям. Исполнительные директора обсуждают стратегии партнерства со странами — центральный инструмент, посредством которого руководство и Совет банка анализируют и определяют меры поддержки, оказываемой группой организаций Всемирного банка в рамках программ развития стран. Они отвечают за вынесение на рассмотрение Совета управляющих аудиторской проверки финансовой отчетности, административного бюджета и годового отчета о результатах деятельности банка за финансовый год [4].

Исполнительные директора являются членами одного или нескольких постоянных комитетов, оказывающих помощь Совету в выполнении надзорных функций путем углубленного анализа политики и практики: Ревизионного комитета, Бюджетного комитета, Комитета по вопросам эффективности деятельности в области развития, Комитета по управлению и административным вопросам и Комитета по кадровой политике. Руководящий комитет исполнительных директоров играет важную роль в подготовке программы работы Совета.

Рассмотрим аспекты деятельности каждой организации, входящей в группу Всемирного банка.

Международный банк реконструкции и развития представляет собой старейшую организацию в составе группы Всемирного банка. МБРР был создан в 1944 г. одновременно с МВФ. Основной целью создания МБРР в тот период являлось оказание финансовой помощи странам Европы для восстановления послевоенной экономики. В дальнейшем происходит переориентация деятельности банка на оказание помощи развивающимся странам. В настоящее время основная цель МБРР — сокращение масштабов бедности в странах со средним уровнем доходов и в платежеспособных бедных странах, содействуя устойчивому развитию путем предоставления займов, гарантий, продуктов для управления риском, аналитических и консультационных услуг.

Средства МБРР формируются из акционерного капитала, нераспределенной прибыли и привлеченных средств. Уставный капитал МБРР образуется путем подписки стран-членов на его акции. Нераспределенная прибыль является элементом капитала МБРР и может использоваться как источник финансирования проектов развития, а также обеспечивает финансовую стабильность банка. Привлеченные ресурсы банк формирует путем выпуска облигаций, имеющих высокий рейтинг ААА, и их размещения на финансовых рынках.

Кредитная деятельность МБРР претерпела изменения с момента создания по сегодняшний день. С середины 40-х до середины 50-х гг. XX в. МБРР финансировал в основном проекты стран Европы, направленные на восстановление послевоенной экономики. С середины 50-х гг. XX в. МБРР переориентировался на кредитование капиталоемких инфраструктурных объектов стран Латинской Америки и Азии в целях стимулирования экономического роста. В 1970-х гг. приоритет отдается социальным проектам. В 1980-х гг. в дополнение к проектному кредитованию МБРР вводит кредиты на осуществление экономических реформ, направленных на ослабление государственного воздействия на экономику, реформы в области государственных финансов, либерализацию цен, стимулирование экспорта и пр. Финансовый кризис 1997-1998 гг. повлек пересмотр стратегии банка в сторону ориентации на поддержку финансового сектора.

После 2008 г. МБРР предоставлял два типа кредитов: инвестиционные кредиты и кредиты на цели развития. Инвестиционные кредиты — для финансирования товаров, работ, услуг в рамках проектов социально-экономического развития в различных секторах экономики. Кредиты на цели развития, ранее называвшиеся займами на цели структурных преобразований, выдавались путем ускоренного выделения финансовых ресурсов в целях поддержки реформ политики и институциональных реформ.

Согласно данным годового отчета Всемирного банка [4] в 2013 финансовом году объем новых зарезервированных кредитных ресурсов МБРР составил 15,2 млрд дол. США по 92 операциям. Эта сумма превысила докризисный среднеисторический уровень (13,5 млрд дол. США в 2005-2008 финансовых годах), но уступила объему средств, зарезервированному в 2012 финансовом году (20,6 млрд дол. США). Наибольшую долю новых займов МБРР получили Латинская Америка и Карибский бассейн (4,8 млрд дол. США) и Европа и Центральная Азия (4,6 млрд дол. США), за которыми следовали Восточная Азия и Тихоокеанский регион (3,7 млрд дол. США). Далее шли Ближний Восток и Северная Африка (1,8 млрд дол. США), Южная Азия (378 млн дол. США) и Африка (42 млн дол. США). Среди секторов наибольшая сумма средств была зарезервирована для совершенствования государственного управления и судебно-правовой сферы (4,4 млрд дол. США), за которым следовали транспорт (2,6 млрд долл. США), развитие здравоохранения и других социальных услуг (1,8 млрд дол. США) и финансовый сектор (1,6 млрд дол. США). По тематическим направлениям наибольшая доля средств была зарезервирована на цели развития финансового и честного секторов (18%), за которым следовали сектора государственного управления (14%) и социальной защиты и управления рисками (13%).

Наряду со своей деятельностью по кредитованию МБРР предоставляет своим клиентам финансовые продукты, содействующие эффективному финансированию программ развития этих стран и управлению рисками в связи с изменениями валютных курсов, процентных ставок и цен биржевых товаров, а также со стихийными бедствиями. В 2013 финансовом году Казначейское управление банка провело от имени государств-членов хеджевые операции на сумму, эквивалентную 4,8 млрд дол. США, в том числе на сумму, эквивалентную 3,7 млрд дол. США, в форме хеджей процентного риска и 82 млн дол. США в форме хеджей валютного риска (во всех случаях по конвертации национальных валют) и 1 млрд дол. США в форме валютных хеджей, не относящихся к обязательствам МБРР. Наряду с этим оно осуществило свопы для обеспечения страхования рисков катастроф в 5 странах Тихого океана и 16 странах Ка- рибского бассейна, а также предоставило финансирование и свопы на сумму, эквивалентную 878 млн дол. США, для нужд Международного механизма финансирования иммунизации. Кроме того, Казначейское управление банка выступило в качестве организатора второго выпуска многокатастрофных облигаций для правительства Мексики — трехлетних мультитраншевых катастрофных облигаций на сумму 315 млн дол. США, обеспечивающих параметрическое страховое покрытие рисков землетрясений и ураганов.

Международная ассоциация развития — подразделение Всемирного банка. Основное направление деятельности — оказание финансовой помощи беднейшим странам мира. МАР создана в 1960 г. МАР дополняет МБРР. Задача МАР — сокращение бедности путем предоставления беспроцентных кредитов и грантов для реализации программ, направленных на ускорение экономического роста, уменьшение неравенства и улучшение условий жизни населения. По кредитам МАР установлены сроки погашения от 20 до 40 лет при 5-10-летнем льготном периоде до начала погашения основной суммы долга. МАР предоставляет займы наиболее бедным странам мира, около 50% которых расположено в Африке. Организация также предоставляет гранты странам, которым угрожает кризис задолженности.

Получить финансовую поддержку МАР может страна с относительным уровнем бедности, определяемым как ВИД на душу населения, ниже определенного порога, определяемого ежегодно. В 2013 финансовом году этот порог составлял 1195 дол. США. Кроме того, кредит МАР могут получить страны с уровнем бедности, превышающим порог, но с недостаточной кредитоспособностью.

МАР кредитует проекты в области начального образования, базового здравоохранения, водопроводно-канализационных систем, охраны окружающей среды, улучшения делового климата, инфраструктуры и институциональных реформ, реализация которых формирует основу для экономического роста, создания рабочих мест и улучшения условий жизни.

Согласно годовому отчету Всемирного банка [4] объем зарезервированных финансовых ресурсов МАР в 2013 г. составил 16,3 млрд дол. США, включая 13,8 млрд дол. США в форме кредитов, 2,5 млрд дол. США в форме грантов и 60 млн дол. США в виде гарантий. Наибольшая доля ресурсов (8,2 млрд дол. США) была предоставлена Африке. Южно-Азиатский (4,1 млрд дол. США) и Восточно- Азиатский и Тихоокеанский (2,6 млрд дол. США) регионы также получили значительные доли зарезервированного финансирования, за ними следовали Европа и Центральная Азия (729 млн дол. США), Латинская Америка и Карибский бассейн (435 млн дол. США) и Ближний Восток и Северная Африка (249 млн дол. США). Крупнейшие доли зарезервированного финансирования получили Вьетнам (2,0 млрд дол. США) и Бангладеш (1,6 млрд дол. США).

Объем зарезервированных средств на цели развития инфраструктуры, включая энергетику и горнодобывающую промышленность, транспорт, водное хозяйство, санитарию, защиту от наводнений и информационные и телекоммуникационные технологии, составил 6,1 млрд дол. США. Значительные средства были выделены также на развитие секторов образования и здравоохранения и других социальных услуг (в совокупности 4,2 млрд дол. США); совершенствование государственного управления и судебно-правовой сферы (3,6 млрд дол. США) и развитие сельского хозяйства (1,3 млрд дол. США). Среди тематических направлений наибольшие доли средств были выделены на цели развития сельских регионов (2,9 млрд дол. США), развития человеческого потенциала (2,8 млрд дол. США) и социальной защиты и управления рисками (1,9 млрд дол. США).

Основным источником средств МАР являются взносы от правительств более богатых госудаств-членов Всемирного банка. Вместе с тем источниками ресурсов являются трансферты МБРР, гранты МФК и погашение заемщиками ранее выданных кредитов.

Международная финансовая корпорация была создана в 1956 г. Согласно Статьям соглашения о МФК основной целью корпорации является содействие экономическому развитию путем поддержки роста продуктивных частных компаний в государствах- членах, в особенности в наименее развитых регионах, которое осуществляется в дополнение к деятельности Международного банка реконструкции и развития. В ходе достижения указанной цели МФК:

— в сотрудничестве с частными инвесторами помогает финансировать создание, совершенствование и развитие продуктивных частных предприятий, способствуя развитию государств-членов посредством осуществления инвестиций без гарантии их возмещения правительствами соответствующих государств в случаях, когда частный капитал не может быть привлечен в достаточных объемах на разумных условиях;

— стремится объединить инвестиционные возможности, внутренний и зарубежный частный капитал, а также опытное руководство;

— стремится стимулировать и оказывать помощь в создании условий, способствующих привлечению частного капитала, как внутреннего, так и зарубежного, для продуктивных инвестиций в государствах-членах.

Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций было основано в 1988 г. Его целью является содействие привлечению прямых иностранных инвестиций в страны с формирующейся экономикой для стимулирования экономического роста, сокращения бедности и улучшения жизни населения. Для этого

МАГИ предоставляет инвесторам и кредиторам страхование (гарантии) от политических рисков (покрывающее экспроприацию, нарушение договорных обязательств, ограничения на перевод валюты за границу, войны и гражданские беспорядки). Приоритет отдается проектам, направленным на решение инфраструктурных проблем быстро растущих городов, охвата услугами сельского населения развивающихся стран. Стратегия агентства охватывает рынки с повышенным уровнем риска, низкими доходами, затронутые конфликтами. МАГИ предоставляет гарантии только тем инвесторам, которые соответствуют установленным им социальным и экологическим стандартам.

Международный центр по урегулированию инвестиционных споров основан в 1966 г. в соответствии с Конвенцией по урегулированию инвестиционных споров между государствами и гражданами других государств. Целью МЦУИС является обеспечение правовых возможностей для примирения сторон и для арбитражных процедур в международных инвестиционных спорах.

 
Посмотреть оригинал
Если Вы заметили ошибку в тексте выделите слово и нажмите Shift + Enter
< Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ РЕЗЮМЕ ПОХОЖИЕ СТАТЬИ   Следующая >
 
Предметы
Агропромышленность
Банковское дело
БЖД
Бухучет и аудит
География
Документоведение
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Математика, химия, физика
Медицина
Менеджмент
Строительство
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Психология
Религиоведение
Риторика
Социология
Статистика
Страховое дело
Техника
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы
Экология
Экономика
Этика и эстетика