Деятельность банков на рынках ценных бумаг

Согласно устоявшейся практике на рынке ценных бумаг помимо госбанков и банков со значительной долей государства осуществляют деятельность два вида кредитных организаций: классические коммерческие банки и инвестиционные банки. Объемы операций кредитных организаций на рынке ценных бумаг можно разделить на две основные части: собственные операции и сделки для клиентов.

Операции банков но основным направлениям деятельности на финансовом рынке осуществляются, как правило, на основании следующих лицензий:

  • 1) лицензий ЦБ РФ на осуществление банковских операций со средствами в рублях и иностранной валюте и осуществление банковских операций с драгоценными металлами;
  • 2) лицензий Федеральной службы по финансовым рынкам на осуществление следующих видов деятельности:
    • • брокерской деятельности;
    • • дилерской деятельности;
    • • деятельности по управлению ценными бумагами;
    • • депозитарной деятельности;
    • • деятельности на заключение биржевым посредником в биржевой торговле договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, базисным активом которых является биржевой товар (больше не лицензируется с 2012 г.);
    • • деятельности специализированного депозитария инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов;
  • 3) лицензий Центра по лицензированию, сертификации и защите государственной тайны ФСБ России:
    • • на техническое обслуживание шифровальных (криптографических) средств;
    • • на распространение шифровальных (криптографических) средств;
    • • на предоставление услуг в области шифрования информации.

Классический коммерческий банк – негосударственное кредитное учреждение, осуществляющее универсальные банковские операции для юридических и физических лиц (расчетные, платежные операции, привлечение вкладов, предоставление ссуд, а также операции на рынке ценных бумаг и посреднические операции).

К услугам классического банка на финансовом рынке, в том числе на финансовом рынке, относятся:

  • • кредитование юридических и физических лиц под залог ценных бумаг;
  • • операции с рублевыми и валютными векселями;
  • • выход на фондовый рынок и международный валютный рынок FOREX,
  • • работа с ипотечными ценными бумагами и др.

Инвестиционный банк (Investment bank) – финансовый институт, который организует для крупных компаний и правительств привлечение капитала на мировых финансовых рынках, а также оказывает консультационные услуги при покупке и продаже бизнеса, брокерские услуги, являясь ведущим посредником при торговле акциями и облигациями, производными финансовыми инструментами, валютами и сырьевыми товарами, а также выпускает аналитические отчеты по всем рынкам, на которых он оперирует.

Для инвестиционного банка характерны следующие функции при проведении операций на рынке ценных бумаг:

  • • за счет собственных ресурсов осуществление прямых и портфельных инвестиций в ценные бумаги и иные финансовые инструменты российских и зарубежных эмитентов, формируя инвестиционный и торговый портфели в собственных интересах;
  • • за счет и по поручению клиентов осуществление брокерских, дилерских и депозитарных операций с ценными бумагами;
  • • осуществление деятельности по поручению клиентов в качестве биржевого посредника на товарном рынке по услугам по заключению договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, базисным активом которых является биржевой товар, на ведущих товарных рынках в лице товарных бирж на территории России;
  • • организация и размещение для клиентов и в собственных целях выпусков ценных бумаг (андеррайтинг);
  • • услуги по изменению структуры акционерного капитала клиентов;
  • • формирование портфелей ценных бумаг клиентов и доверительное управление ими;
  • • консалтинговые услуги: финансовая аналитика и исследования в интересах инвесторов и корпораций;
  • • осуществление прямых инвестиций в предприятия реального сектора экономики;
  • • осуществление деятельности специализированного депозитария инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов: контроль за распоряжением имущества на рынке коллективных инвестиций (в отношении имущества акционерных и паевых инвестиционных фондов, средств пенсионных резервов и накоплений негосударственных пенсионных фондов, средств компенсационных фондов саморегулируемых организаций); ведение реестров владельцев инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов;
  • • услуги по слияниям и поглощениям;
  • • услуги маркет-мейкера для видов ценных бумаг.
 
< Пред   СОДЕРЖАНИЕ     След >